बाजार के संदर्भ के साथ फंडामेंटल एनालिसिस का संयोजन

और फिर भी उनके ट्रेडों में लगातार टाइमिंग गलत होती है। जैसे ही कोई बुलिश फंडामेंटल इवेंट होता है, वे एक करेंसी जोड़ी खरीदते हैं और इसे तीन दिनों तक गिरते हुए देखते हैं और अंततः अपनी दिशा में आगे बढ़ते हैं।

अब दूसरे ट्रेडर पर विचार करें। इसने अपने तकनीकी विश्लेषण कौशल को विकसित करने में कई महीने बिताए हैं। वे समर्थन और प्रतिरोध की पहचान कर सकते हैं, रुझान पढ़ सकते हैं, चार्ट पैटर्न देख सकते हैं और संकेतकों का प्रभावी ढंग से उपयोग कर सकते हैं। लेकिन वे मूलभूत तस्वीर के बारे में जागरूकता के बिना व्यापार करते हैं। वे EUR/USD पर लंबे समय तक ट्रेड करते हैं, यह जाने बिना कि ECB ने केवल दरों में कटौती का संकेत दिया है। वे प्रमुख डेटा रिलीज़ के माध्यम से स्थिति में बने रहते हैं और उन्हें पता नहीं होता है कि कैलेंडर में क्या है।

समय अक्सर सही होता है। दिशा गलत है।

सबसे प्रभावी व्यापारी इनमें से कोई भी नहीं हैं। वे दोनों साथ-साथ हैं। निर्देशन के लिए मूलभूत चित्र पढ़ना और समय के लिए तकनीकी विश्लेषण का उपयोग करना। यह अध्याय इस बारे में है कि उन दोनों को एक साथ कैसे लाया जाए, जो व्यावहारिक और क्रियाशील हो।

चरण एक: दिशात्मक पूर्वाग्रह को स्थापित करने के लिए मूलभूत विश्लेषण का उपयोग करें। अगले दिनों, हफ्तों या महीनों में इस मुद्रा, स्टॉक या कमोडिटी के बारे में मूलभूत तस्वीर क्या कहती है? अर्थव्यवस्था बढ़ रही है या धीमी हो रही है? क्या दरों के बढ़ने या गिरने की संभावना है? क्या महंगाई नियंत्रण में आ रही है या ऊंची रह रही है? इसका जवाब आपको एक दिशात्मक पूर्वाग्रह देता है, जिस दिशा में आप ट्रेडिंग करना चाहते हैं।

चरण दो: प्रविष्टि खोजने के लिए तकनीकी विश्लेषण का उपयोग करें। अपने दिशात्मक पूर्वाग्रह को देखते हुए, अब आप विशेष रूप से ऐसे तकनीकी सेटअप की तलाश कर रहे हैं जो उस दिशा के अनुरूप हों। यदि फंडामेंटल एनालिसिस कहता है कि डॉलर मजबूत होना चाहिए, तो आप डॉलर के जोड़े पर सेटअप खरीदना चाहते हैं। आप रैंडम टेक्निकल सेटअप नहीं ले रहे हैं। आप केवल उन्हीं को ले रहे हैं जो मूलभूत बिंदुओं की दिशा से मेल खाते हैं।

चरण तीन: व्यापार को परिभाषित करने के लिए जोखिम प्रबंधन का उपयोग करें। एंट्री, स्टॉप लॉस, टेक प्रॉफिट, सभी को ट्रेड लगाने से पहले परिभाषित किया गया है। फंडामेंटल एनालिसिस आपको दिशा में विश्वास दिलाता है। तकनीकी विश्लेषण आपको एक विशिष्ट प्रविष्टि और अमान्य स्तर प्रदान करता है। यदि दोनों गलत हैं, तो जोखिम प्रबंधन आपकी सुरक्षा करता है।

यह तीन चरणों वाली प्रक्रिया दो अलग-अलग विश्लेषणात्मक ढांचे को एक सुसंगत व्यापारिक दृष्टिकोण में बदल देती है।

अमेरिकी डॉलर के लिए मूलभूत पृष्ठभूमि में तेजी है। मज़बूत रोज़गार, बढ़ती महंगाई, फेड की ओर से दरों में और बढ़ोतरी का संकेत। USD/JPY का दैनिक चार्ट उच्च और उच्चतर निम्न स्तर के साथ स्पष्ट अपट्रेंड में है। कीमत 50 दिन के मूविंग एवरेज पर वापस आ गई है जो डायनामिक सपोर्ट के रूप में काम कर रहा है। उस स्तर पर एक बुलिश कैंडलस्टिक पैटर्न बन रहा है। RSI नॉन-ओवरबॉट स्तर से ऊपर की ओर मुड़ रहा है।

हर जानकारी, मूलभूत, तकनीकी, समय-सीमा और संकेतक, को एक साथ जोड़ा जाता है। फंडामेंटल एनालिसिस कहता है कि डॉलर खरीदें। तकनीकी विश्लेषण कहता है कि इस स्टॉप के साथ, इस स्तर पर, यहां खरीदें।

यह अपने उच्चतम स्तर पर संगम है। और इस स्तर के संरेखण वाले ट्रेडों में अकेले एक प्रकार के विश्लेषण पर किए गए ट्रेडों की तुलना में सफलता की संभावना काफी अधिक होती है।

उल्टा भी उतना ही महत्वपूर्ण है। जब आपका मूलभूत विश्लेषण एक दिशा बताता है और आपका तकनीकी विश्लेषण दूसरी ओर इशारा करता है, तो उचित प्रतिक्रिया आमतौर पर प्रतीक्षा करने के लिए होती है। एक को दूसरे के साथ ओवरराइड नहीं करना। व्यापार और आशा को स्वीकार करने के लिए नहीं। जब तक तस्वीर स्पष्ट न हो जाए, तब तक इंतजार करना।

आप EUR/USD देख रहे हैं और दैनिक चार्ट दिखा रहा है कि तेजी का सेटअप क्या प्रतीत होता है। हैमर फॉर्मिंग के साथ प्रमुख सपोर्ट स्तर तक वापस लौटना। तकनीकी रूप से सेटअप उचित लगता है।

लेकिन इससे पहले कि आप इसे लें, आप एक मूलभूत प्रश्न पूछें। अभी EUR/USD के लिए मूलभूत पृष्ठभूमि क्या है? क्या ECB फेड की तुलना में अधिक डोविश या अधिक भद्दा है? क्या यूरोज़ोन की अर्थव्यवस्था अमेरिका की तुलना में मज़बूत या कमज़ोर है? दोनों तरफ के सबसे हालिया मुद्रास्फीति के आंकड़ों ने क्या दिखाया है?

यदि फंडामेंटल कहते हैं कि यूरो कमजोर होना चाहिए, ईसीबी दरों में कटौती कर रहा है, यूरोज़ोन अर्थव्यवस्था संघर्ष कर रही है, और यूएस डेटा मजबूत है, तो आपके पास मूलभूत हवा के खिलाफ एक तकनीकी सेटअप है। इसका मतलब यह नहीं है कि व्यापार अपने आप विफल हो जाएगा। लेकिन इसका मतलब है कि आपको इस पर बहुत कम भरोसा होना चाहिए, इसे छोटे पोजीशन साइज के साथ लेना चाहिए, और अगर यह तुरंत काम नहीं करता है तो इसे जल्दी से काटने के लिए तैयार रहना चाहिए।

यदि फंडामेंटल तटस्थ हैं, किसी भी मुद्रा के लिए कोई मजबूत दिशात्मक पूर्वाग्रह नहीं है, तो तकनीकी सेटअप का अपना पूरा भार है और आप इसे सामान्य आत्मविश्वास के साथ ले सकते हैं।

यह फ़िल्टरिंग प्रक्रिया, यह पूछती है कि मूलभूत पृष्ठभूमि प्रत्येक तकनीकी सेटअप का समर्थन करती है या उसे कमजोर करती है, यह आपके व्यापार में किए जा सकने वाले सबसे सरल और सबसे शक्तिशाली सुधारों में से एक है।

USD/JPY के लिए मूलभूत विश्लेषण इससे अधिक स्पष्ट नहीं हो सकता है। अमेरिका आक्रामक तरीके से दरें बढ़ा रहा है। जापान दरों को शून्य पर रख रहा है। डॉलर के पक्ष में ब्याज दर का अंतर नाटकीय रूप से बढ़ रहा है। पूंजी अमेरिका की ओर प्रवाहित होती है। USD/JPY में वृद्धि होनी चाहिए।

और यह था। USD/JPY 2022 की शुरुआत में लगभग 115 से बढ़कर अक्टूबर तक 150 से अधिक हो गया, जो 3,000 पिप्स से अधिक की चाल थी, जो फॉरेक्स बाजार के इतिहास में सबसे बड़ी निरंतर चालों में से एक है।

एक व्यापारी जिसने केवल तकनीकी विश्लेषण का उपयोग किया था, उसने इस कदम के कुछ हिस्सों को पकड़ लिया होगा। एक ट्रेडर जो केवल फंडामेंटल एनालिसिस का इस्तेमाल करता था, उसे दिशा पता होती, लेकिन वह ऐसे बाजार में इष्टतम प्रविष्टियों को खोजने के लिए संघर्ष करता, जो बहुत पीछे नहीं हटती थी।

एक ट्रेडर जो दोनों का इस्तेमाल करता था, उसे पता होता कि दिशा ऊपर है और हर तकनीकी पुलबैक का इस्तेमाल सपोर्ट स्तर तक करता है, ट्रेंड लाइन का हर टेस्ट, 50 दिन के मूविंग एवरेज के हर टच को और अधिक खरीदने के अवसर के रूप में इस्तेमाल करता है, इस पूरे विश्वास के साथ कि मूलभूत हवा उनके पीछे है।

यह दोनों को मिलाने की शक्ति है।